Проблемные кредиты: господдержка необходима
Необходимость формировать большие резервы сдерживает рост кредитного бизнеса. Поэтому российским банкам, намеренным кредитовать экономику, по-прежнему требуется помощь в расчистке балансов. Цена вопроса (дисконт при выкупе “плохих портфелей”) – проблема второго порядка.
Сегодня слово “кризис” произносится моими коллегами по рынку все реже, и, бесспорно, для дозированного оптимизма у банковской системы есть основания. Динамика ряда ключевых финансовых показателей положительна, темпы прироста объема резервов на возможные потери у многих игроков постепенно сокращаются. Официальная статистика по уровню просроченной задолженности в совокупном кредитном портфеле также не выглядит критичной. По данным ЦБ РФ, на 1 февраля этот показатель составлял 5,1%. По сравнению с ситуацией в начале года масса «плохих долгов» не выросла.
Можно ли говорить о том, что банки справились с ситуацией, и для улучшения качества кредитного портфеля участникам рынка не нужна государственная поддержка? На мой взгляд, для такого вывода время еще не пришло.
В 2009 году правительство, финансовые власти и банкиры активно дискутировали о необходимости создания структуры с госучастием для выкупа «токсичных» активов с балансов российских банков. Во многих странах, например, в США, Ирландии, такой механизм назвали «плохим банком», хотя, по моему мнению, суть такой структуры больше напоминает деятельность крупного специализированного коллекторского агентства, обладающего большими возможностями для улучшения качества «плохих» кредитов и реализации залогового имущества.
Впрочем, организация данного формата может быть структурирована различными способами: в виде частно-государственного партнерства, 100-процентной госкомпании, закрытого паевого инвестфонда – вариантов в прошлом году было предложено великое множество. Инициатива исходила не только от банков, но и от госструктур (например, АСВ), однако ни одна из идей до сих пор не была поддержана на правительственном уровне. При этом власти неоднократно призывали и призывают участников банковского рынка кредитовать российскую экономику.
Да, сейчас можно говорить об относительной стабилизации макроэкономического климата и ситуации на российском банковском рынке. Но проблема «токсичных» активов по-прежнему актуальна практически для всех кредитных организаций, особенно для среднего размера коммерческих банков, которые не могут рассчитывать на масштабную господдержку. В прошлом году многие банки, в том числе и Пробизнесбанк, потрудились на славу: нам удалось реструктурировать около 25–30% кредитного портфеля и свести долю плохих кредитов к минимуму. Но если говорить о банковской системе в целом, то мы видим не самую радужную картину. По оценкам ряда авторитетных экспертов, в течение 2010 года реальный объем просрочки по рынку будет сохраняться на уровне 15–20%.
Если принять эти цифры за данность, то можно с сожалением констатировать, что большинство банков будет вынуждено поддерживать объем резервов на достаточно высоком уровне, что в свою очередь отрицательно повлияет на рентабельность активов и возможности кредитования в масштабах, необходимых компаниям-заемщикам. Обладая достаточным объемом ликвидности, банки вынуждены сдерживать рост кредитного бизнеса и инвестировать прибыль в “подушку безопасности”, размеры которой, несмотря на постепенное высвобождение части резервов, по-прежнему остаются внушительными.
Обладая достаточным объемом ликвидности, банки вынуждены сдерживать рост кредитного бизнеса и инвестировать прибыль в “подушку безопасности”, размеры которой, несмотря на постепенное высвобождение части резервов, по-прежнему остаются внушительными
Решение лежит на поверхности: российским крупным и средним банкам, которые традиционно активно кредитовали экономику, по-прежнему необходима помощь государства в расчистке балансов. Цена вопроса (дисконт, с которым будут совершаться сделки по выкупу “плохих” портфелей), на мой взгляд, – проблема второго порядка. Уверен, что в случае одобрения властями одного из механизмов по продаже банками пулов проблемных кредитов специально созданной структуре, приемлемые для обеих сторон финансовые условия можно будет разработать в кратчайшие сроки. Рынок по-прежнему готов конструктивно обсуждать идеи формирования так называемого “плохого банка”, основываясь на уже озвученных предложениях и новых идеях. Нацеленность банковского сообщества на диалог свидетельствует о желании банкиров как можно быстрее вернуться в привычный ритм работы и постепенно приближаться к докризисным объемам операций осторожными, но уверенными шагами.
На мой взгляд, в текущих условиях финансовые вливания государства в структуру по выкупу проблемных кредитов могут быть значительно меньше того объема средств, который потребовался бы, скажем, несколько месяцев назад, на пике роста просрочки. Мы своими силами смогли сделать многое, и продолжаем активно работать с качеством портфеля. Но господдержка, безусловно, послужила бы мощным катализатором, в первую очередь, для улучшения ситуации в реальном секторе, который остро нуждается в банковских кредитах.
Судя по официальной информации, тема проблемных активов российской банковской системы по-прежнему обсуждается на самом высоком уровне. Известно, что президент РФ Дмитрий Медведев дал поручение правительству сформировать предложения по созданию инфраструктуры для управления просроченной задолженностью и представить идеи до 1 июня 2010 года. Подчеркну, что банкиры готовы содействовать властям всеми возможными способами. При общественных банковских организациях уже давно созданы комитеты по проблемным активам, члены которых постоянно «держат руку на пульсе» и генерируют различные способы улучшения ситуации. Но игрокам рынка остро необходима административная поддержка. Мы искренне надеемся, что в обозримые сроки принципиальное решение о разработке механизма по выкупу “плохих долгов” у российских кредитных организаций будет принято, и подготовка не займет слишком много времени.
Если банковскому сообществу и государству удастся совместными усилиями создать такую структуру, то эффект, на мой взгляд, проявится очень быстро. Банки-кредиторы смогут вздохнуть свободнее, ослабить туго затянутые пояса и уже до конца 2010 года увеличить кредитный портфель в среднем на 10–12%. Такую динамику можно будет считать окончательной победой банковской системы над форс-мажорными экономическими обстоятельствами.
Александр Железняк
«Банковское обозрение», 4/2010